背靠大树未必好乘凉，银行系公募基金 几家欢喜几家愁
来源：道口财经
2024年，银行系基金公司在公募行业的分化格局愈发明显，头部公司凭借战略革新实现突围，而部分中小机构则因战略滞后、人才流失等问题陷入困境。这一分化本质上是银行系基金在“稳健经营”与“创新突破”之间平衡能力的试金石。
以浦银安盛基金为例，其公募管理规模在2024年突破3800亿元，非货规模达1781亿元，增速达14.1%，成为行业黑马。这一增长得益于数智化投研体系的构建，如引入Barra绩效归因系统强化量化分析，以及差异化产品布局，如聚焦宽基指数增强和硬科技主题基金。董事长张健推动的全球化视野与科技投资协同策略，使其在机器人、AI等产业红利中占据先机，同时优化零售端客户结构，推出短债组合提升持有体验。
与此同时，永赢基金和上银基金凭借固收领域的深耕实现稳健增长。永赢基金公募规模达4929亿元，非货规模3206亿元，营收和净利润同比分别增长33.97%和13.48%。其通过布局“慧系列”短债产品满足低风险偏好需求，并前瞻性布局国企红利混合基金。上银基金则通过零售渠道改革，实现客户数增长103.67%，非货规模增幅达40.93%。两家公司的共同特点是依托母行渠道优势，强化绝对收益定位，但权益投资占比仍偏低。
发表评论